Markets
Фундаментальный анализ AUD/USD

Фундаментальный анализ AUD/USD

25.01.2024 03:04

Внутридневный

Фундаментальный

Динамика австралийского доллара по отношению к доллару США в текущих условиях отражает сложное взаимодействие между экономическими показателями и политикой центрального банка.

Крупные экономические заявления, такие как заявления Резервного банка Австралии, очень важны для инвесторов, особенно новости о росте заработной платы, расходах домохозяйств, инфляционных ожиданиях и экономических перспективах. Мнения о том, какой будет ставка РБА в 2024 году, остаются неоднозначными: ожидается снижение ставки в конце третьего или четвертого квартала. Ожидается, что первый отчет РБА окажет влияние на политическую повестку дня в преддверии отчета по инфляции, который выйдет 31 января. В четвертом квартале инфляция снизилась до 0,8% с 1,2% в предыдущем квартале. Лучший, чем ожидалось, отчет по инфляции может повысить вероятность того, что Резервный банк Австралии повысит процентные ставки 6 февраля, что повлияет на силу австралийского доллара.

В настоящее время внимание американской экономики сосредоточено на данных по ВВП за четвертый квартал и состоянии рынка труда. Ожидается, что в четвертом квартале экономика США вырастет на 2% после роста на 4,9% в предыдущем квартале. Важное значение будут иметь такие ключевые факторы, как личное потребление, доходы и индекс цен PCE. Снижение этих показателей может повысить вероятность того, что Федеральная резервная система снизит процентные ставки в марте. Однако состояние рынка труда, особенно количество новых заявок на пособие по безработице, которое, как ожидается, вырастет 200 тыс., будет иметь большое значение для решения ФРС. Давление на рынок труда увеличивает рост заработной платы и инфляции, влияет на потребительские расходы и инфляцию, и в конечном итоге влияет на решение ФРС по процентной ставке. Индекс доллара США (DXY) упал на 0,3% до 103.25, даже когда индекс S&P Global PMI показал положительные экономические показатели США. В частности, индекс менеджеров по закупкам в обрабатывающей промышленности показал снижение впервые за четыре месяца.

Однако на азиатских торгах в этот день курс AUD/USD снизился, приблившись к отметке 0.65730. Австралийские экономические данные также оказали влияние на курс AUD/USD: австралийский доллар укрепился благодаря решению Народного банка Китая снизить резервные требования. В будущем экономический календарь Австралии будет относительно спокойным, но календарь США включает в себя данные по ВВП за четыре квартала 2023 года, данные по расходам на личное потребление (PCE), заказы на товары длительного пользования и первый раунд выдачи пособий по безработице. Эти данные окажут значительное влияние на тренд AUD/USD, особенно рост инфляции в США и Австралии и решения ФРС и РБА по монетарной политике.

Технический анализ и сценарии:

Текущая цена 0.65750 расположена чуть ниже средней полосы Боллинджера (0.65880) и чуть выше нижней полосы (0.65610). Это говорит о том, что пара находится в относительно нейтральной зоне в рамках текущего торгового диапазона. Полосы Боллинджера указывают на то, что ценовой диапазон расширяется, о чем свидетельствует горизонтальное направление индикатора. Такое расширение может сигнализировать о росте волатильности на рынке. Цена растет в нижнем диапазоне индикатора, что обычно говорит о консолидации или подготовке к потенциальному восходящему движению.